量大面广的小微企业是经济的“毛细血管”，是就业的容纳器，小微企业是国民经济不可或缺的组成部分，留得小微企业的青山，方能赢得中国经济的更好未来。

2022年以来，国内外环境复杂性、严峻性、不确定性加剧，中小微企业面临的困难增多、压力加大，助企纾困成为稳增长的重中之重。近期国家对于中小微企业的重点关注及纾困惠企政策的密集发布。5月下旬，人民银行印发《关于推动建立金融服务小微企业敢贷愿贷能贷会贷长效机制的通知》，着力提升金融机构服务小微企业的意愿、能力和可持续性。5月30日，全国财政支持稳住经济大盘工作视频会议在京召开，会议提出，全力以赴稳住市场主体，支持中小微企业纾困解难健康发展。6月9日，银保监会召开小微金融工作专题（电视电话）会议，要求银行业金融机构持续加大对小微企业和个体工商户的金融帮扶力度。

由于小微企业规模小、竞争力弱、抗风险能力不高，且小微企业的融资存在缺抵押、缺担保、资产信息不透明、风控手段单一的现象，传统的金融模式在服务小微企业时面临风险成本高、运营成本高、服务成本高的“三高”问题，造成融资难、融资贵等问题长期困扰小微企业。据工信部披露，截至2021年底，全国企业的数量达到4842万户，其中99%以上都是中小企业。传统上金融机构对于向小微企业贷款普遍存在“惜贷”和“惧贷”的心态，小微企业贷款市场缺口极大。

国家高度重视解决小微企业融资难题。近年来，在各方面的持续推动和不懈努力下，金融服务小微企业敢贷愿贷能贷会贷长效机制的构建有序推进，各类银行也一直在因地制宜地探索。例如，政策性银行发挥资金成本优势，与地方法人银行开展转贷款业务，带动小微企业贷款终端利率下降；国有大型商业银行都已设立了普惠金融事业部，并设定了普惠型小微企业贷款“两增”目标，努力打破小微企业贷款的“玻璃门”“弹簧门”；城商行走差异化经营、精细化管理、专业化服务的道路，把握业务重点，挖掘业务深度，形成服务小微企业的业务特色；地方法人银行利用贴近社区、贴近企业的优势，努力深耕细作。

互联网银行作为数字时代的产物，凭借其天然的“互联网基因”，广泛运用金融科技，克服小微企业的融资痛点，为上千万户小微市场主体提供了小额高频的流动资金支持。比如，2014年底成立的全国首家互联网银行微众银行在数字科技服务小微企业金融新赛道不断前行，在建立服务小微企业敢贷愿贷能贷会贷长效机制方面做出了独具特色的有益探索。

具体来看，微众银行在服务小微企业上运用的数字化能力主要表现在数字化大数据风控、数字化精准营销、数字化精细运营三方面。借助数字化大数据风控，微众银行能更好地解决信息不对称问题，实现“敢下沉”，从而降低用户的使用门槛，让小微企业拥有真实的“获得感”。数字化精准营销则帮助微众银行精准地找到小微企业主在哪里，迅速扩大小微企业服务覆盖面，降低获客成本，实现“能下沉”。数字化精细运营则是以企业经营为核心，更好地与小微企业快周转的需求相匹配，提升小微企业的使用体验，进一步降低微众银行的运营成本，服务好小微企业的全生命周期，也使得用户获得高效的服务。

图：微众银行企业总控中心

（Enterprise control center，ECC）

小微企业融资难、融资贵的一个突出表现是“首贷难”，换言之，银行在首贷上尤为审慎，“不敢贷”“不愿贷”心态更重。微众银行于2017年设计出的“微业贷”是全国首个线上无抵押企业流动资金贷款产品，其瞄准的客群恰恰是实体经济范畴的长尾小微企业和没有银行企业贷款的“首贷户”。“微业贷”以数字化科技为基础，创造性地将企业主个人的信用和企业的经营数据结合起来，利用“银税互动”为突破口合规获取客户授权的涵盖工商、税务数据等数据，全面评估企业资质表现和授信，不仅实现在小微企业首贷上的“敢贷”、“愿贷”，而且显著提升了微众银行“会贷”的水平。截至2021年12月31日，微众银行微业贷累计触达小微企业超270万家，累计发放贷款金额超1万亿元。年营业收入在1000万以下企业占客户总数的80%，客户中约60%的企业客户系首次获得银行贷款， 2021年当年新增首贷户超过9.5万户。

微众银行还通过与一些行业内知名的核心企业建立合作打造数字供应链金融生态，批量化地触达核心企业上下游的小微企业，实现以点带面、以面促链的效果。其核心建立在数字化风控能力的基础之上，关键是创造一个既依托核心企业但又不依赖核心企业的模式，依托的是供应链上下游的小微企业跟核心企业之间的贸易背景和小微企业自身的交易数据，而不像传统的供应链金融那样依赖应收账款。截至2021年末，微众银行微业贷携手近500家品牌合作伙伴，服务近13万家经销商和供应商。

图：微众银行大楼

从全球看，小微企业“融资难、融资贵”可谓一项世界难题，我国中小企业融资情况与融资条件均处于世界较好水平。近年来，国际社会对小微企业的重视程度日益提高。2017年，联合国将每年的6月27日设立为“中小微企业日”，以加深人们对于中小微企业在促进可持续发展方面所作贡献的认识。今天恰逢联合国第六个中小微企业日，以此为契机，全国多地多家机构举办了“中小微企业日”系列活动。据了解，微众银行企业金融品牌微众企业+亦将在深圳机场打造“微众企业家空间”，以此丰富微众企业+的服务矩阵及维度，满足小微企业个性化、多样化的需求，向更完善的全链路商业服务生态迈出一大步，为企业家起飞护航。

面对百年未有之大变局，小微企业发展面临新风险和新挑战，金融活水精准滴灌任重而道远。期待各类金融机构继续发挥各自优势，探索推广成功的模式，共同提升数字化服务小微企业、服务普惠金融的能力，共同服务好实体经济发展。

（来源：清华金融评论）